What are high dividend US  stocks?

Dividends refer to the cash payments made by a company to its shareholders. When a company generates profits, it can choose to reinvest a portion of those earnings to grow the business or expand operations, or it can opt to distribute a portion of the profits to shareholders in the form of dividends.

High dividend stocks, on the other hand, are those stocks that pay relatively higher dividends to shareholders. They are typically measured by their dividend yield, calculated as follows: Dividend Yield = (Dividend per Share / Price per Share) x 100%. For example, if a company's stock price is $10 and it pays a dividend of $1 per share, its dividend yield would be 10%.

Currently, there is no specific definition of what constitutes a high dividend yield stock, but generally, high dividend stocks have a dividend yield of at least 5% or higher, and sometimes even reaching 8% to 10%.

Advantages of Investing in High Dividend US Stocks:

1. Stable Cash Flow Income:

High dividend stocks typically originate from stable industries or companies with solid market positions. These companies often have relatively stable business models, generating consistent cash flows.

2. Consistent Investment Return:

High dividend stocks generally offer relatively high dividend yield rates, meaning investors can enjoy higher investment returns over the holding period. This is attractive to investors seeking stable income.

3. Resilience Against Market Volatility:

Due to their origins in robust companies, high dividend stocks tend to perform well during market fluctuations. These companies often possess stable profitability and cash flows, which can lead to relatively stable stock prices, helping investors withstand market volatility.

4. Diversification of Investment Risk:

Including high dividend stocks in an investment portfolio can help diversify investment risk. Since dividend-paying stocks typically come from different industries and sectors, their performance may vary due to industry or economic changes, contributing to reducing overall portfolio volatility.

How to Screen for High Dividend US Stocks?

Screening for high dividend stocks can be based on several fundamental aspects of the company:

1. Profitability and Revenue Scale:

Begin by selecting companies with stable profitability. This involves assessing the company's performance over the past few years to ensure consistent profitability across various market conditions. Larger companies are more likely to achieve economies of scale, reducing costs and increasing profits, thereby enjoying greater competitive advantages and long-term growth potential in the market.

2. Strong Financial Condition:

Choose companies with robust financial conditions. Ensure that the company has sufficient cash flow and profits to support dividend payments, and maintain a low level of debt to prevent the burden of debt from affecting dividend payment capabilities.

3. Dividend Payout Ratio:

The dividend payout ratio reflects the company management's attitude and strategy towards profit distribution. Companies can choose to retain profits for future investment and development or distribute dividends to shareholders. Therefore, the dividend payout ratio reflects the company management's decision on cash distribution, reflecting their views and strategic planning for future company development.

4. Good Dividend History:

Examine the company's dividend payment history, including the trend of dividends per share. Prioritize companies with a stable growth trend in dividend history, indicating the company's ability to sustain growth and commitment to shareholder returns.

5. Future Growth Potential:

Consider the future growth potential of the company. Select companies that are expected to maintain profit and dividend growth in the future, such as those with new products, new markets, or new technologies.

By considering these factors comprehensively, investors can screen for companies that meet their investment criteria and requirements, establishing a portfolio of high dividend stocks expected to be distributed in the long term. Then, through in-depth research and analysis of these companies, select the most valuable high dividend stocks for investment.

What are some high dividend growth stocks?

Data Source: DogsoftheDow.com

Dividend yield calculated using closing prices and dividends as of December 29, 2023.

This diagram is provided for illustrative purposes exclusively

How to Buy High Dividend Stocks Using uSMART SG:

After logging into the uSMART SG app, navigate to the bottom of the page and select "Quotes." Then, choose "US " and scroll down to find "Quick Access." Click on "Dividend" and select the desired stock for investment. Next, click on the bottom-right corner "Trade" and choose the "Buy/Sell" function. Finally, select the stock price, quantity, and trading conditions, then submit the order. See the image guide below for visual instructions.

This diagram is provided for illustrative purposes exclusively

 Follow us

Find us on Twitter, Instagram, YouTube, and TikTok for frequent updates on all things investing.

Have a financial topic you would like to discuss? Head over to the uSMART Community to share your thoughts and insights about the market! Click the picture below to download and explore uSMART app！

Important Notice and Disclaimer:

We have based this article on our internal research and information available to the public from sources we believe to be reliable. While we have taken all reasonable care in preparing this article, we do not represent the information contained in this article is accurate or complete and we accept no responsibility for errors of fact or for any opinion expressed in this article. Opinions, projections and estimates reflect our assessments as of the article date and are subject to change. We have no obligation to notify you or anyone of any such change. You must make your own independent judgment with respect to any matter contained in this article. Neither we or our respective directors, officers or employees will be responsible for any losses or damages which any person may suffer or incur as a result of relying upon anything stated or omitted from this article.

This document should not be construed in any jurisdiction as constituting an offer, solicitation, recommendation, inducement, endorsement, opinion, or guarantee to purchase, sell, or trade any securities, financial products, or instruments or to engage in any investment or any transaction of any kind, nor is there any intention to solicit or invite the purchase or sale of any securities.

The value of these securities and the income from them may fall or rise. Your investment is subject to investment risk, including loss of income and capital invested. Past performance figures as well as any projection or forecast used in this article is not indicative of its future performance.

This advertisement has not been reviewed by the Monetary Authority of Singapore